نيويورك (سي إن إن) انخفض سهم First Republic بنحو 50٪ في ختام تعاملات يوم الثلاثاء ، مسجلاً مستوى قياسيًا منخفضًا جديدًا بعد أن أعلن البنك المحاصر في وقت متأخر من يوم الاثنين أن إجمالي ودائعه انخفض بنسبة 41٪ في الربع الأول ، إلى 104.5 مليار دولار ، حتى بعد كونسورتيوم من البنوك. تدخلت بمبلغ 30 مليار دولار لمنع المقرض الإقليمي من الفشل. بدون هذا التسريب النقدي ، لكانت الودائع قد انخفضت بأكثر من 50٪.
وكان المحللون يتوقعون أن تهبط الودائع عند حوالي 136.7 مليار دولار.
كما يتوقع بنك First Republic Bank خفض قوته العاملة بنسبة 20-25٪ هذا الربع ، كما قال في وقت متأخر من يوم الاثنين خلال مكالمة أرباح الربع الأول.
قال البنك إنه شهد انخفاضًا حادًا في نشاط الودائع بعد انهيار بنك وادي السيليكون وبنك سيجنتشر الشهر الماضي ، لكن هذا النشاط بدأ في الاستقرار في نهاية مارس وظل ثابتًا منذ ذلك الحين.
قال الرئيس التنفيذي مايكل روفلر في المكالمة: “لقد شهدنا تدفقات غير مسبوقة من الودائع”. لكنه أضاف أن نشاط الودائع شهد تعادلاً منذ نهاية مارس. وقال “بلغ إجمالي الودائع 102.7 مليار دولار في 21 أبريل 2023 بانخفاض 1.7٪ فقط عن 31 مارس 2023”. وأضاف أن هذا الانخفاض الضئيل يعكس على الأرجح مدفوعات الضرائب الموسمية للعملاء.
استمرت المكالمة حوالي 13 دقيقة ولم يرد روفلر على أي أسئلة من المستثمرين أو وسائل الإعلام.
ذكرت First Republic ومقرها سان فرانسيسكو أيضًا أن الإيرادات على أساس سنوي انخفضت بنسبة 13.4 ٪. انخفض صافي دخل الفائدة ، أي الأموال التي يجنيها البنك من فرض فائدة على القروض التي يقدمها مطروحًا منها الفائدة التي يتعين عليهم دفعها للمودعين وغيرهم من المقرضين ، بنسبة 19.4٪.
أبلغ البنك عن ربحية السهم 1.23 دولار ، أعلى من توقعات المحللين البالغة 0.85 دولار للسهم ، وفقًا لبيانات رفينيتيف.
وقالت شركة First Republic أيضًا في بيان أرباحها يوم الاثنين إنها “تتخذ إجراءات لتعزيز أعمالها وإعادة هيكلة ميزانيتها العمومية”.
يمكن أن يكون أحد هذه الخيارات هو بيع الأصول. بلومبرج ذكرت الثلاثاء أن المقرض يتطلع إلى بيع ما يصل إلى 100 مليار دولار من قروضه وأوراقه المالية في محاولة لموازنة دفاتره. ورفضت شركة First Republic التعليق على الخبر لشبكة CNN.
عندما اندلعت الأزمة المصرفية ، حوالي الثلثين من ودائع First Republic كانت غير مؤمنة لدى المؤسسة الفيدرالية لتأمين الودائع. هذا أقل من 94٪ في Silicon Valley Bank – ولكن في نهاية العام الماضي ، كانت First Republic لديها نسبة عالية بشكل استثنائي تبلغ 111٪ للقروض والاستثمارات طويلة الأجل إلى الودائع ، وفقًا لـ S&P Global – مما يعني أنها أقرضت واستثمرت أموال أكثر مما لديه في الودائع.
يقع البنك في قلب الفوضى المصرفية الإقليمية المستمرة ، وكان المستثمرون يبحثون ، على وجه الخصوص ، عن أي علامة على أزمة السيولة – عندما لا يتوفر لدى البنوك السيولة النقدية الكافية لتلبية مطالب السحب وسداد الديون.
كتب المحللون في VandaTrack في مذكرة حديثة: “نتوقع أن تكون نتائج First Republic هي الرائد المعنوي للقطاع”.
حاول Roffler طمأنة المستثمرين بأن البنك يتمتع بالسيولة ، وأخبر المستثمرين في مكالمة يوم الاثنين أنه اعتبارًا من 4 أبريل ، كان لدى First Republic ضعف السيولة المتاحة للودائع غير المؤمنة (باستثناء 30 مليار دولار المستلمة من البنوك الكبيرة).
لكن هذا لا يبدو كافيًا. انخفضت أسهم الأسهم الآن بأكثر من 90٪ منذ بداية العام.
بالإضافة إلى خفض القوة العاملة لديه بما يصل إلى الربع ، قال البنك إنه سيتخذ المزيد من الخطوات لخفض نفقاته. وتشمل هذه تخفيضات كبيرة في تعويضات المسؤولين التنفيذيين ، وتكثيف المساحات المكتبية وتقليل المشاريع غير الضرورية.
هناك الكثير من المال على المحك: في يناير وفبراير ، كان التداول في أسهم First Republic نائمًا تمامًا. بلغ متوسط مستثمري التجزئة 20 ألف دولار فقط في صافي مشترياتهم اليومية. ولكن بعد انهيار SVB ، أن متوسط التداول اليومي لسهم الشركة قد انفجر إلى 10.3 مليون دولار ، وفقًا للبيانات حتى 10 أبريل من VandaTrack.
وجد مؤشر حركة الاستثمار في TD Ameritrade ، الذي يتتبع تجار التجزئة ، أن عملائه كانوا مشترين صافين لبنك First Republic في مارس حتى مع انخفاض أسهم الشركة بأكثر من 88 ٪ بسبب المخاوف بشأن الودائع غير المؤمنة والصحة العامة للنظام المصرفي.
حتى الآن – وهي الأيام الأولى جدًا – لم يؤد التفاؤل إلى ثماره: فقد كانت First Republic تحوم عند 15 دولارًا للسهم خلال الأسابيع الستة الماضية ، بانخفاض من نطاق 115 دولارًا إلى 145 دولارًا للسهم في أول شهرين من عام 2023. أغلق السهم عند 8.10 دولارات فقط للسهم.
. “محلل حائز على جوائز. محب للموسيقى. منشئ. هواة Twitter. مستكشف ودود. محب للتواصل ودود.”